Perbedaan Antara Pinjaman dan Penjamin (Dengan Tabel)
Baik untuk kebutuhan pribadi, bisnis atau pemerintahan, keuangan memainkan peran penting dalam ekonomi global. Tanpa pendanaan yang tepat, proyek pribadi, komersial, dan pemerintah yang besar tidak dapat diselesaikan.
Ada dua cara utama seseorang, perusahaan, dan pemerintah di seluruh dunia dapat meningkatkan modal. Ini adalah pinjaman dan obligasi. Melalui proses uang ini, pemberi pinjaman memberikan uang kepada peminjam dengan beberapa syarat dan ketentuan. Syarat dan ketentuan utama untuk semua kasus adalah peminjam akan mengembalikan uang dengan bunga yang disepakati.
Proses tersebut menguntungkan kedua belah pihak. Sebagai peminjam mengamankan pembiayaan untuk proyek mereka, pemberi pinjaman juga memiliki kesempatan untuk mendapatkan uang dari modal mereka. Karena kesamaan ini, banyak orang percaya bahwa pinjaman dan obligasi itu sama.
Perbedaan antara pinjaman dan jaminan adalah bahwa prosedur untuk memperoleh pembiayaan melalui pinjaman adalah untuk perorangan dan usaha kecil; sementara obligasi adalah prosedur peningkatan modal untuk pemerintah, kotamadya, agensi, dan entitas perusahaan.
Tabel Perbandingan Pinjaman vs Jaminan (dalam bentuk tabel)
|
Parameter perbandingan penjamin pinjaman |
||
|
Editor |
Lembaga keuangan seperti bank. |
Pemerintah, kotamadya, lembaga dan entitas perusahaan. |
|
Durasi |
Jangka pendek, menengah dan panjang |
Terutama dalam jangka panjang. |
|
dapat diperjualbelikan |
Tidak, pinjaman tidak dapat diperdagangkan di pasar mana pun. |
Ya, di pasar obligasi dan over the counter. |
|
Suku bunga |
Tetap atau variabel |
suku bunga rendah |
|
contoh |
Pinjaman hipotek, pinjaman mobil, pinjaman kartu kredit, dll. |
Obligasi negara, obligasi tanpa kupon, obligasi korporasi, dll. |
Apa itu pinjaman?
Pinjaman adalah instrumen hutang melalui mana individu, badan usaha, dan pemerintah memperoleh modal dari lembaga keuangan. Uang dikirim oleh lembaga keuangan dan dilengkapi dengan periode pengembalian. Peminjam mengembalikan pinjaman dengan jumlah pokok dan bunga yang disepakati.
Ada dua jenis pinjaman, pinjaman aman dan pinjaman tanpa jaminan. Lembaga keuangan atau bank memberikan pinjaman yang dijamin dengan imbalan agunan, di mana pemberi pinjaman memiliki hak untuk memperoleh agunan jika peminjam gagal bayar. Hipotek dan pinjaman mobil adalah contoh utama dari pinjaman yang dijamin.
Pinjaman tanpa jaminan diberikan atas reputasi peminjam dan tidak didukung oleh agunan apapun. Pinjaman tanda tangan dan pinjaman kartu kredit adalah contoh utama pinjaman tanpa jaminan.
Suku bunga pinjaman terjamin rendah, tetapi suku bunga pinjaman tanpa jaminan tinggi. Bunga juga dapat bervariasi berdasarkan kondisi pasar. Ada banyak pinjaman aman yang ditawarkan kepada peminjam dengan suku bunga tetap (di mana suku bunga tetap konstan selama periode pinjaman), atau bisa juga dengan suku bunga fleksibel (di mana suku bunga berubah berdasarkan kondisi pasar).
Bergantung pada persyaratan pinjaman, peminjam membayar kembali jumlah pinjaman dengan mencicil atau jangka waktu yang dapat diperbarui.
Apa itu Obligasi?
Obligasi adalah alat penggalangan modal dimana pemerintah dan badan usaha korporasi dapat memperoleh investasi dari pasar keuangan. Sebagian besar obligasi dapat disebut sebagai catatan. Peminjam setuju untuk membayar kembali uang dengan bunga yang jatuh tempo pada masa jabatan tetap.
Manfaat obligasi adalah dapat diperdagangkan di pasar obligasi dan di luar bursa. Di sini pemberi pinjaman tidak perlu menunggu masa tetap untuk mendapatkan kembali uangnya. Itu dapat dibeli sebelum tanggal kedaluwarsa.
Bonus dapat dibagi menjadi empat kategori utama. Ini adalah obligasi pemerintah, obligasi daerah, obligasi agen, dan obligasi korporasi. Bergantung pada pembayaran bunga atau kupon, obligasi dapat diklasifikasikan ke dalam kategori yang berbeda. Ini adalah nol obligasi kupon, obligasi konversi, obligasi callable, dan obligasi puttable.
Kebalikan dari suku bunga pada obligasi tergantung pada risiko pengembalian. Obligasi dengan risiko pengembalian tinggi menghasilkan lebih banyak kebalikan dari suku bunga. Sebagai contoh, obligasi pemerintah yang kemungkinan pembayarannya lebih tinggi dinilai lebih rendah. Di sisi lain, obligasi korporasi yang pengembalian pokoknya berisiko dinilai tinggi.
Perbedaan utama antara pinjaman dan jaminan
- Perbedaan utama antara pinjaman dan obligasi adalah penerbitnya. Sebagian besar pinjaman di seluruh dunia dikeluarkan oleh lembaga keuangan seperti bank. Di mana, sebagian besar obligasi di seluruh dunia dikeluarkan oleh pemerintah, kotamadya, lembaga dan perusahaan korporasi.
- Mungkin ada beberapa jangka waktu untuk melunasi pinjaman. Mereka bisa menjadi pinjaman jangka pendek, menengah dan panjang. Namun, sebagian besar durasi obligasi adalah jangka panjang.
- Pinjaman tidak dapat diperdagangkan di pasar, tetapi obligasi. Sebagian besar obligasi diperdagangkan di pasar obligasi, di mana harganya berfluktuasi setiap hari.
- Ada dua jenis pinjaman, pinjaman aman dan pinjaman tanpa jaminan. Pinjaman yang dijamin didukung oleh agunan peminjam, dan pinjaman tanpa jaminan hanya didukung oleh reputasi peminjam. Dimana, bisa terdapat berbagai jenis obligasi seperti zero coupon bond, convertible bond, callable bond, dan puttable bond.
- Suku bunga pada sebagian besar pinjaman bersifat tetap atau fleksibel, dengan suku bunga tetap yang berarti peminjam harus membayar suku bunga yang disepakati selama masa pinjaman. Tingkat suku bunga fleksibel berubah berdasarkan kondisi pasar. Namun, suku bunga sebagian besar obligasi rendah dan dianggap sebagai investasi paling aman.
Kesimpulan
Pinjaman dan obligasi adalah sistem moneter yang efisien untuk meningkatkan modal. Sebagian besar badan usaha individu dan kecil mengambil pinjaman untuk kebutuhan keuangan mereka, di mana sebagian besar pemerintah dan perusahaan bisnis besar di seluruh dunia menjual obligasi untuk mengumpulkan modal untuk berbagai proyek.
Mekanisme moneter ini memungkinkan banyak hal baik bagi individu maupun negara. Bagi individu, dukungan finansial membantu individu membeli rumah, mobil, atau barang konsumsi baru. Untuk bisnis, ini membantu mereka memperluas operasi mereka; dan bagi pemerintah, dukungan pemantauan membantu mereka membuat kebijakan untuk publik.
Baik pinjaman maupun obligasi didasarkan pada perwalian. Pemberi pinjaman percaya bahwa mereka akan mendapatkan penghasilan tambahan setelah jangka waktu tertentu. Bahkan dengan segala ketidakpastian di dunia, tingkat gagal bayar untuk pinjaman dan obligasi sangat kecil. Kedua mekanisme tersebut telah bekerja selama bertahun-tahun dan hari demi hari dunia memperoleh kemakmuran berkat berbagai pinjaman dan obligasi.
Awan kata untuk perbedaan antara pinjaman dan jaminan obligasi
Berikut ini adalah kompilasi dari istilah-istilah yang paling banyak digunakan dalam artikel tentang Pinjaman dan penjaminan ini . Ini akan membantu Anda mengingat istilah terkait seperti yang digunakan dalam artikel ini di tahap selanjutnya.
Referensi
- https://www.econstor.eu/bitstream/10419/45273/1/656652209.pdf
- https://dspace.tul.cz/bitstream/handle/15240/30584/242.pdf?sequence=1&isAllowed=y
Cobalah kuis keuangan